Bandas de Bollinger (20/2σ)
O preço passa 95% do tempo dentro das bandas, então tocá-las é estar estatisticamente barato ou caro. A banda se ajusta sozinha à volatilidade — abre em mercado agitado e fecha em mercado calmo — o que evita o sinal falso que um limiar fixo dá quando a volatilidade muda.
Medido em forex — EUR/USD e GBP/USD · diário agregado de 15m · spread de 1 pip (~0,009% por giro) · sem viés de sobrevivência
- ✓invariante
- ?custo
- ?placebo
- ✗benchmark
- ?fora da amostra
- ?múltiplos testes
No pior momento a conta valeu 0% menos que o melhor momento anterior, e passou 2.329 dias abaixo daquele pico.
O que foi medido
Quantas dessas operações contam de verdade
Quanto rendeu, antes de qualquer desconto
Por que não passou — morreu aqui · contra comprar e segurar
O que teria acontecido com o dinheiro
O que este resultado NÃO diz
- Um mercado, um universo
- Medido em 2 pares de moeda no mercado à vista. Não diz nada sobre futuros, ações, índices, nem sobre o comportamento da mesma técnica em outro mercado.
- Uma janela de tempo, não todas
- O período medido vai de 2020-01-01 a 2026-06-26. Um mercado atravessa regimes, e uma técnica pode funcionar num e não em outro — o card mede os regimes que couberam nesta janela, não os que vierem depois.
- Uma estrutura de custo
- O custo cobrado é o spread de 1,0 pip, cruzado uma vez. Quem paga mais que isso obtém um resultado pior, e quem paga menos, melhor — o veredito vale para esta taxa.
- Uma regra de saída
- A operação foi encerrada por: horizonte fixo do auditor (10 velas). A mesma entrada medida com outra saída é outra estratégia, e pode dar outro veredito — acontece neste corpus.
- O número de operações não é o tamanho da amostra
- São 254 operações, mas apenas 134 episódios de mercado independentes: operações que se sobrepõem no tempo não são observações independentes, e contá-las como se fossem infla qualquer resultado. É o número menor que manda na conta. Com 134 episódios, o que o dado sustenta é uma faixa de -0,19% a +0,17% por operação — a média publicada é o centro dela, não a medida exata.
- Velas diárias
- Medido no fechamento diário. Nada aqui mede o que acontece dentro do dia, e uma técnica intradiária não é auditável com este dado.
Dados quantitativos e reprodutibilidade
Os seis controles
| controle | status | t | limiar | episódios |
|---|---|---|---|---|
| invariante | passou | — | — | — |
| custo | inconclusivo | -0,22 | 1,98 | 134 |
| placebo | inconclusivo | -0,05 | 1,98 | 134 |
| benchmark | reprovou | — | — | — |
| fora da amostra | inconclusivo | — | — | — |
| múltiplos testes | inconclusivo | — | — | — |
- invariante254 sinais em 4055 velasconcentração: +29,74% do lucro no topo 5% das operações — embaralhando as datas, +29,93% (reprova acima de +50,00%)
- custobruto -0.011% · custo 0.008% · líquido -0.019% (t=-0.22) · a faixa vai de -0.196% a +0.157%
- placeboreal -0.019% · placebo -0.015% · excesso -0.004% ± 0.091% (t=-0.05 contra limiar 1.98, 134 grupos reais, 12,700 datas falsas, erro do sorteio ±0.014%) — o status muda dentro do erro de Monte Carlo do próprio placebo
- benchmarktécnica -0.02% · comprar e segurar (mesmo horizonte) +0.01% · excesso -0.03%
- fora da amostrametade A dos ativos: +0.019% (t=0.16, 104 episódios) · metade B dos ativos: -0.064% (t=-0.46, 99 episódios) · metade líquida (>= US$ 0/dia): -0.019% (t=-0.22, 134 episódios) · período 1/4 (2020-01-24 a 2021-09-17): -0.127% (t=-0.70, 35 episódios) · período 2/4 (2021-09-20 a 2023-04-13): -0.019% (t=-0.08, 33 episódios) · período 3/4 (2023-04-28 a 2024-11-08): -0.193% (t=-1.48, 31 episódios) · período 4/4 (2024-11-11 a 2026-06-05): +0.258% (t=1.61, 36 episódios)
- múltiplos testes1 variação(ões) testada(s) · t=-0.22 em 134 episódios (equivale a t=-0.22) · p≈0.8288 · falsos positivos esperados por acaso ≈ 0.83
Patrimônio — fora dos seis controles, e por quê
O t da série de operações é invariante ao tamanho da aposta: 0,5%, 1% e 3% dão o mesmo até a sexta casa. Nada aqui muda o veredito — muda o que a conta teria vivido.
- arriscando 1,0% por operação
- ×1,00
- queda máxima, a partir do pico
- −0%
- dias abaixo do pico anterior
- 2.329
- sinais recusados por falta de capital
- 0%
- caminhos em que a conta caiu à metade (de 12)
- 0
Reprodutibilidade
- período
- 2020-01-01 a 2026-06-26
- ativos com operação
- 2
- variações testadas antes desta
- 1
- bruto por operação
- −0,01%
- líquido por operação
- −0,02%
- regra de saida
- horizonte fixo do auditor (10 velas)
- horizonte velas
- 10
- spread pips
- 1.0
- episodio dias
- 12
- semente
- 20260728
- periodo banda
- 20
- desvios
- 2.0
Twelve Data forex (15m agregado para 1d) · coletado em 2026-07-25 · 2 ativos · 4,055 velas · 2020-01-01 a 2026-06-26
Hipótese, registrada antes do resultado
Previsão específica: as bandas são o RSI com limiar móvel, e em cripto as duas morreram no mesmo lugar. Em forex espero o mesmo destino do RSI aqui — INCONCLUSIVO por efeito pequeno. Previsão adicional e mais arriscada: o retorno bruto em forex será POSITIVO onde em cripto era negativo, porque câmbio de majors reverte à média mais que cripto. Se o bruto vier negativo também aqui, minha leitura do mecanismo está errada. Contexto que informa esta previsão, declarado para que ela seja avaliável: (a) o corpus tem 101 alegações em cripto, das quais 4 aprovadas — todas da família do cruzamento de médias; (b) o universo de forex disponível é de apenas 2 pares (EUR/USD, GBP/USD) em 6,5 anos, contra 540 pares e 9 anos em cripto, o que dá ~88 operações contra ~8.600; (c) o custo do giro em forex é ~20× menor (1 pip ≈ 0,009% contra 0,2% de comissão), então o controle 2 deixa de ser o principal matador; (d) ⚠️ rodei UM ensaio de fumaça no cruzamento 20/50 e vi o resultado — ver a divulgação na hipótese dele.
declarada em 2026-07-29, antes de o número existir
Pré-registrar existe para separar previsão de racionalização: escrita depois do número, toda hipótese acerta.
A mesma técnica no outro mercado
O veredito se repetiu no outro mercado, em dado independente.
- forexREPROVADO← este
- criptoREPROVADOver o card
Auditorias anteriores da mesma técnica
Cada variação ensinada por um autor entra como um teste diferente para cobrir o que pode funcionar na estratégia. O veredito se manteve em todas.