Três fundos subindo
Cada queda para mais cedo que a anterior: a tendência de baixa acabou.
Medido em forex — EUR/USD e GBP/USD · diário agregado de 15m · spread de 1 pip (~0,009% por giro) · sem viés de sobrevivência
- ✓invariante
- ✓custo
- ?placebo
- ✓benchmark
- ✓fora da amostra
- ?múltiplos testes
No pior momento a conta valeu 0% menos que o melhor momento anterior, e passou 856 dias abaixo daquele pico.
O que foi medido
Quantas dessas operações contam de verdade
Quanto rendeu, antes de qualquer desconto
Onde travou · contra datas sorteadas
O que teria acontecido com o dinheiro
O que este resultado NÃO diz
- Um mercado, um universo
- Medido em 2 pares de moeda no mercado à vista. Não diz nada sobre futuros, ações, índices, nem sobre o comportamento da mesma técnica em outro mercado.
- Uma janela de tempo, não todas
- O período medido vai de 2020-01-01 a 2026-06-26. Um mercado atravessa regimes, e uma técnica pode funcionar num e não em outro — o card mede os regimes que couberam nesta janela, não os que vierem depois.
- Uma estrutura de custo
- O custo cobrado é o spread de 1,0 pip, cruzado uma vez. Quem paga mais que isso obtém um resultado pior, e quem paga menos, melhor — o veredito vale para esta taxa.
- Uma regra de saída
- A operação foi encerrada por: horizonte fixo do auditor (10 velas). A mesma entrada medida com outra saída é outra estratégia, e pode dar outro veredito — acontece neste corpus.
- O número de operações não é o tamanho da amostra
- São 47 operações, mas apenas 31 episódios de mercado independentes: operações que se sobrepõem no tempo não são observações independentes, e contá-las como se fossem infla qualquer resultado. É o número menor que manda na conta. Com 31 episódios, o que o dado sustenta é uma faixa de -0,32% a +0,67% por operação — a média publicada é o centro dela, não a medida exata.
- Velas diárias
- Medido no fechamento diário. Nada aqui mede o que acontece dentro do dia, e uma técnica intradiária não é auditável com este dado.
Dados quantitativos e reprodutibilidade
Os seis controles
| controle | status | t | limiar | episódios |
|---|---|---|---|---|
| invariante | passou | — | — | — |
| custo | passou | 0,68 | 2,04 | 31 |
| placebo | inconclusivo | 0,42 | 2,04 | 31 |
| benchmark | passou | — | — | — |
| fora da amostra | passou | — | — | — |
| múltiplos testes | inconclusivo | — | — | — |
- invariante47 sinais em 4055 velas
- custobruto +0.175% · custo 0.008% · líquido +0.167% (t=0.68)
- placeboreal +0.167% · placebo +0.060% · excesso +0.106% ± 0.256% (t=0.42 contra limiar 2.04, 31 grupos reais, 2,350 datas falsas, erro do sorteio ±0.026%)
- benchmarktécnica +0.17% · comprar e segurar (mesmo horizonte) +0.01% · excesso +0.16%
- fora da amostrametade A dos ativos: +0.238% (t=0.74, 20 episódios) · metade B dos ativos: +0.086% (t=0.28, 18 episódios) · metade líquida (>= US$ 0/dia): +0.167% (t=0.68, 31 episódios) · período 1/4 (2020-05-28 a 2020-12-30): +0.346% (8 episódios — pequena demais, não conta) · período 2/4 (2021-01-05 a 2022-11-23): +0.239% (8 episódios — pequena demais, não conta) · período 3/4 (2022-12-01 a 2023-12-22): -0.028% (8 episódios — pequena demais, não conta) · período 4/4 (2023-12-27 a 2025-09-22): +0.146% (8 episódios — pequena demais, não conta)
- múltiplos testes1 variação(ões) testada(s) · t=0.68 em 31 episódios (equivale a t=0.66) · p≈0.5109 · falsos positivos esperados por acaso ≈ 0.51
Patrimônio — fora dos seis controles, e por quê
O t da série de operações é invariante ao tamanho da aposta: 0,5%, 1% e 3% dão o mesmo até a sexta casa. Nada aqui muda o veredito — muda o que a conta teria vivido.
- arriscando 1,0% por operação
- ×1,00
- queda máxima, a partir do pico
- −0%
- dias abaixo do pico anterior
- 856
- sinais recusados por falta de capital
- 0%
- caminhos em que a conta caiu à metade (de 12)
- 0
Reprodutibilidade
- período
- 2020-01-01 a 2026-06-26
- ativos com operação
- 2
- variações testadas antes desta
- 1
- bruto por operação
- +0,17%
- líquido por operação
- +0,17%
- regra de saida
- horizonte fixo do auditor (10 velas)
- horizonte velas
- 10
- spread pips
- 1.0
- episodio dias
- 12
- semente
- 20260728
- velas confirmacao
- 5
- tolerancia
- 0.03
- janela maxima
- 120
Twelve Data forex (15m agregado para 1d) · coletado em 2026-07-25 · 2 ativos · 4,055 velas · 2020-01-01 a 2026-06-26
Hipótese, registrada antes do resultado
Padrões gráficos são a classe mais famosa da análise técnica e a que mais sofre com o erro de pivô: quase todo backtest publicado marca o sinal na data do pivô, quando naquela data ninguém sabia dele. Medidos com pivô CAUSAL — 5 velas de atraso de confirmação, que é o que o operador real enfrenta — espero que saiam PIORES que os de vela, e por um motivo legítimo: quando o rompimento é reconhecível, o preço já andou. Previsão específica e falsificável: nenhum sobrevive ao Benjamini-Hochberg de 52 padrões, e o controle que mais mata será o benchmark, não o custo — diferente dos de vela, porque estes operam bem menos vezes. ⚠️ Medido em FOREX (EUR/USD e GBP/USD, diário agregado de 15m), e não em cripto: são apenas 2 pares em 6,5 anos contra 540 pares em 9 anos, o custo do giro é ~20× menor (spread de 1 pip contra comissão de 0,1% por lado) e não há viés de sobrevivência, porque par de moeda não é deslistado. Esta é uma REPLICAÇÃO das alegações já testadas em cripto — não uma descoberta nova —, e a conta de múltiplos testes a trata como tal.
declarada em 2026-07-29, antes de o número existir
Pré-registrar existe para separar previsão de racionalização: escrita depois do número, toda hipótese acerta.
Auditorias anteriores da mesma técnica
Cada variação ensinada por um autor entra como um teste diferente para cobrir o que pode funcionar na estratégia. O veredito se manteve em todas.
- 2026-08-03INCONCLUSIVOabrir ↗
- esta medição →INCONCLUSIVO